Vérification du comportement des Valeurs Liquidatives


La vérification des valeurs liquidatives intégrée dans Samkhya est basée sur une approche statistique basée sur les données du marché.

Samkhya compare les évolutions des valeurs liquidatives des OPCVM avec les évolutions attendues et ce, selon deux critères :
- un indice associé (simple ou composite)
- une famille (type classification COB)

Le contrôle effectué par le progiciel Samkhya utilise un modèle de régression linéaire multiple qui va calculer pour chaque OPCVM sa valeur liquidative espérée et la comparer avec la valeur liquidative réelle. Selon l’importance de l’écart cette valeur liquidative sera considérée comme normale ou anormale. L’écart toléré est paramétrable au niveau du progiciel.

Cette vérification périodique (quotidienne ou hebdomadaire par exemple), peut être complétée par une analyse basée sur le ratio de Sharpe.

Depuis la version 4.0, Samkhya permet de gérer les fonds alternatifs et /ou avec dérivés complexes grâce à 4 indicateurs spécifiques :
- le ratio de Sortino
- le graphique de corrélation (pour comparaison des performances du fonds corrélée à la performance de l’indicateur de référence)
- Le graphique de corrélation (pour analyse de la distribution des performances d’un fonds)
- la VaR (Value at Risk) (pour analyse de la VaR face aux performances d’un fonds)